Новости влияющие на форекс: изменение ставки рефинансирования

На что влияет ставка рефинансирования ЦБ? – F. E. S. T

Достаточно часто можно услышать выражение «Повышение ставки рефинансирования».

Или наоборот о ее понижении, и опытные трейдеры сразу понимают, чего следует ожидать.

Что такое ставка рефинансирования?

Ставка рефинансирования — это процентная ставка, под которую центральный банк кредитует другие финансовые организации.

Проще говоря — это процент под который центральный банк страны выдает кредиты коммерческим банкам.

Думаю, тут все просто и достаточно понятно. Осталось разобраться, зачем же постоянно об этом говорят по ТВ и почему всех так волнует эта ставка.

Изменение ставки рефинансирования ЦБ — чего ожидать?

Если вы услышали о том, что ставка ЦБ растет, то соответственно, банки получают деньги под больший процент.

Изменение себестоимости денежной массы для банка повлечет за собой 2 вещи:

• увеличение процентов по кредитам
• увеличение процентов по вкладам

Как мы, инвесторы, можем это использовать себе во благо?

Уменьшение процентной ставки рефинансирования

При уменьшении этого показателя, хранить деньги в банке становится не выгодно, т.к. проценты по вкладам будут достаточно низкими.

С другой стороны, можно взять весьма выгодный кредит для инвестиционных целей.

К примеру, вы можете взять ипотеку и купить квартиру под сдачу в наем. При этом процент по кредиту может быть на уровне 7-8 %

Увеличение ставки рефинансирования

Как вы уже поняли, если ставка растет, то брать кредит уже не выгодно, за то вклады стали интереснее и прибыльнее.

К примеру, Вы хотели купить квартиру за 3 млн.

Вы заплатили 1 млн. и 2 взяли в ипотеку под 8%

Ставка вырасла и теперь ваш кредит стоит все те же 8%, но вклады уже дают 10-12%

Вложив 2 млн. во вклад, вы полностью покроете процент по ипотеки и еще останется на мороженное детям и цветы для жены.

Кто и как может менять ставку рефинанстирования?

Меняется ставка рефинансирования с учетом темпов роста инфляции, а также спроса и предложения на кредитном рынке. Тем самым Центробанк регулирует кредитную активность банков и объем денежной массы в стране.

Это основной инструмент государства для управления деньгами в стране.

Как ставка рефинансирования влияет на forex?

Ставка рефинансирования является значимым макроэкономическим показателем. Ее изменение может достаточно сильно повлиять на курс любой валютной пары.

Особенно резкие скачки можно заметить на кросс-курсах.

Обязательно следите за календарем рынка и знакомьтесь с прогнозами предстоящих новостей.

И помните, что стоп-лосс — это ваша лучшая защита от любого неожиданного поворота судьбы.

Источник: http://forex.csutio.ru/poleznaya-informatsiya/stavka-refinfsirovaniya-eto/

Реакция рынка Форекс на изменение учетной ставки

Являясь достаточно мощным монетарным инструментом, учетная запись (так называемая ставка рефинансирования) сама по себе означает только стоимость «первоначального кредита» который выдается центральным банком иным кредитным организациям (банки).

Какое же воздействие на курс национальной валюты на валютном рынке оказывает решение об увеличении или понижении ставки рефинансирования?

Экономический смысл реакции валютного рынка на новости об изменении размера ставки по рефинансированию прост. Мало таких людей, кто пожелает вкладывать свои деньги в валюту страны, банковские учреждения которой, среагировав на понижение ставки, понизят и процентную доходность депозитов, так как это приведет к потенциальному недополучению прибыли инвесторами.

Падение стоимости денег внутри государства может привести к увеличению инфляции, которая также является негативным фактором, который оказывает влияние на курс валюты, торгуемой на валютном рынке, не следует недооценивать.

По этой причине решение о понижении ставки рефинансирования, вероятнее всего, отзовется на валютном рынке понижением курса национальной валюты. А во время увеличения – соответственно ростом стоимостей.

Ну а если вас интересует рефинансирование кредитов в Санкт-Петербурге- посетите сайт k-respect.ru. Только там есть все для рефинансирования вашего кредита без проблем и проволочек.

Но является ли торговля, выполненная на факторе изменения учетной ставки, 100 процентным залогом успеха? Можно ответить на данный вопрос частично, если исходить из величины принятых изменений.

Таким образом, для государств с довольно высокой инфляцией (к примеру, Россия), изменение данной ставки, например, на 0,5 процентов будет нести чисто символический характер, и на валютном рынке «золотая лихорадка» не появится.

Это можно очень легко объяснить на житейском примере.

К примеру, вы отправились в банк за получением кредита. Проценты, под которые вам могут предоставить кредит, составляют 25 процентов, что для вас не по карману. Станет ли решающим фактором то, что банковское учреждение может понизить для вас ставку до 24,5 процентов? Скорее всего, нет.

Для государства, чьи валюты испытывают незначительное инфляционное давление (Европа, Америка), значительным для валютного рынка может стать изменение и в 0,25 процента, так как при высокой стоимости денежных ресурсов любое их неожиданное удорожание или удешевление повлечет за собой всплеск продаж и покупок соответственно.

Источник: http://broker-trade.ru/stati-forex/2292-reaktsiya-rynka-foreks-na-izmenenie-uchetnoj-stavki

Как процентная ставка влияет на курс валюты

Доброго времени суток, товарищи трейдеры!

Тема процентных ставок нередко возникает на повестке различных СМИ и многие уже в курсе, что это тесно связано с глобальной экономикой и финансами и каким-то образом влияет на процессы, происходящие на валютных рынках.

Но что в действительности обозначают процентные ставки и почему они влияют на тренды на Форекс ?

Ниже — небольшой разбор тех сил, которые движут денежно-кредитной политикой и трендами на рынках, в том числе и на Forex.

Официальная процентная ставка центрального банка (учетная ставка, ставка рефинансирования)

Это процент, под который центральный банк выдает кредиты коммерческим банкам. Те, в свою очередь, выдают кредиты коммерческим компаниям, ориентируясь на эту официальную ставку. Если ставки высокие, то и кредиты более дорогие, товары на рынках тоже и поэтому менее конкурентоспособные. Спрос на кредиты падает, инфляция затормаживается и, следовательно, — валюта дорожает.

И наоборот, если ставки низкие, то коммерческие банки и затем компании — берут кредиты под более низкие проценты (иногда отрицательные), что позволяет продавать товары дешевле, ЦБ печатает больше денег и инфляция ускоряется — валюта дешевеет.

Денежно-кредитная политика: зачем и как регулируются ставки

Ставки бывают высокими и низкими. Однако эти величины всегда относительны, и поэтому важно учитывать скорее историческую динамику и рост/снижение в отношении их же исторических значений.

Фото с мартовской встречи официальных лиц Федерального комитета по кредитно-денежной политике США (FOMC)

Центральный банк повышает ставку, чтобы не допустить перегрева экономики. Такое случается, когда в экономике не остается места для роста и цены начинают расти вне реального увеличения производства товаров и услуг, что приводит к ускорению инфляции и снижению торгового курса валюты.

Снижение ставки, наоборот, носит стимулирующий характер и служит для ускорения экономических процессов, дешевых кредитов для бизнеса, низких налогов, снижения безработицы и наращивания деловой активности. Это ускоряет инфляцию и снижает торговый курс валюты.

Когда и как часто регулируются ставки

Центральные банки самостоятельно определяют сроки пересмотра процентной ставки. Например в США ставка регулируются Федеральным комитетом по открытым рынкам (FOMC).

И стоит ли говорить, что за их встречами наблюдает весь мир.

И обычно специальные комитеты национальных центральных банков принимают тот или иной денежно-кредитный курс еще в начале финансового года, но в случае чего могут и изменить его позднее.

В ЕС ставка рефинансирования регулируется Европейский центральным банком. В Великобритании — Банком Англии. В Японии — Банком Японии и так далее. Рынками также учитываются ставки Швейцарии, Канады, РБА, Норвегии, Китая, Индии, Кореи и отдельных европейских стран, таких как Франция, Италия, Германия, Испания и другие.

Подробней узнать о текущих процентных ставках различных банков можно здесь.

Что происходит на рынке Форекс

Если вы открыли экономический календарь и обнаружили, что официальные лица какого-либо национального ЦБ собираются, чтобы принять решение по процентным ставкам — то ставки могут измениться и видоизменить тренд, в зависимости от того, снижают их или повышают.

Или же ставки могут остаться на прежнем уровне, и тогда тренд определится исходя из действующей динамики: если в предыдущий раз ставки снижали — то тренд будет медвежьим, а если повышали — то бычьим.

Как правило, перспективы роста или снижения ставок анонсируются неоднократно в течение долгих промежутков времени перед тем, как их изменят. Этим пользуются долгосрочные инвесторы и позиционные трейдеры, чтобы извлечь прибыль или наоборот — избежать рисков.

Вывод

• Следить за процентными ставками важно, чтобы понимать глобальный валютный тренд;
• Снижение ставок стимулирует экономику, а повышение остужает экономический рост;
• Процентные ставки растут — валюта укрепляется, а если снижаются — то слабеет;
• Отслеживать динамику изменений в процентных ставок ведущих ЦБ можно здесь.

Источник: http://tradelikeapro.ru/vliyanie-prots-stavok-na-valyty/

Реакция валютного рынка на изменение учётной ставки

Несмотря на сильную волатильность международного валютного рынка, особенно проявившуюся в условиях нарастающего финансово-экономического кризиса, фундаментальный анализ оперирует некоторыми базовыми показателями, учёт которых даёт возможность профессиональным трейдерам, с достаточно высокой степенью достоверности, определять возможное направление движения цены выбранной для торговли валюты. Одним из таких показателей, текущее значение которого имеет смысл учитывать в ходе принятия торгового решения по открытию или закрытию позиции, является учётная ставка Центробанка.  

Будучи мощным инструментом монетарной политики суверенного государства, учётная ставка или, как её ещё принято называть, ставка рефинансирования представляет собой текущую стоимость первоначального кредита, то есть того самого кредита, который выдаёт национальный Центробанк коммерческим банкам и иным денежно-кредитным организациям страны. Весьма актуальным и вполне правомерным в этой связи является следующий вопрос: «Какое именно влияние на состояние глобального валютного рынка Форекс и формирование курса национальных валют способно оказывать изменение в ту или иную сторону ставки рефинансирования Центральными Банками?».

  Прежде, чем ответить на данный вопрос, нужно заметить, что реакция межбанковской и биржевой составляющих валютного рынка на обнародование Центрабанком любой страны очередного значения учётной ставки достаточно предсказуема. Допустим, что ставка рефинансирования была снижена на несколько процентных пунктов. В данном случае вряд ли кто из адекватных участников международного рынка Форекс станет инвестировать собственные средства в национальную валюту страны, коммерческие банки которой практически со стопроцентной вероятностью в ответ на понижение учётной ставки понизят прибыльность по депозитам. Такое поведение трейдеров очевидно, поскольку иные действия приведут к финансовым потерям.   Результатом подобной реакции чаще всего является существенное падение привлекательности и конкурентоспособности национальной экономики, что автоматически означает уменьшение объёма иностранных инвестиций. Что касается внутренних макроэкономических показателей, то удешевление национальной валюты способно приводить к заметному росту инфляции. Это в свой черёд является достаточно серьёзным отрицательным фактором, влияние которого на курс торгуемой на валютном рынке национальной денежной единицы трудно переоценить. В силу указанных причин решение о понижении учётной ставки влечёт за собой неминуемое падение курса национальной валюты на глобальном рынке Форекс. Не трудно догадаться, что решение об увеличении учётной ставки запускает противоположный процесс.  

Справедливо ли будет сделать из всего вышеперечисленного вывод, что торговая система, построенная исключительно на следовании изменениям ставки рефинансирования, может послужить стопроцентной гарантией успеха? Разумеется, нет.

Суммарная сила этих одновременных и направленных в одну сторону действий полностью нейтрализует эффект внезапности. Таким образом, изменение ставки рефинансирования в сторону, угаданную основной массой валютных трейдеров, не может повлечь какого-либо серьёзного финансового эффекта.

Чего, естественно, нельзя сказать относительно тех редких случаев, когда Центробанки принимают неожиданные для всех решения.

VN:F [1.9.3_1094]

Рейтинг: 8.3/10

Источник: http://www.forexratings.ru/?p=7003

Как влияют новости центробанков на Форекс?

Влияют ли новостные анонсы центральных банков на рыночные прогнозы и тем самым вызывают сильные колебания валют? Исследования объявлений центральных банков говорят о том, что собственно колебания курсов имеют все шансы быть благодаря не столько решениям по денежной политике, а благодаря словам произнесенными на последующей пресс-конференции. Именно комментарии способны вызвать наиболее сильную реакцию на рынке.

За прошедшие несколько лет стало неоспоримо, что Европейский центральный банк (ЕЦБ), Федеральный резервный банк Соединенных Штатов и Банк Великобритании проводят собственные пресс-конференции после принятия весомых решений, чтобы сообщить рынкам о будущем направлении собственной валютной политики. В такие моменты Forex может отреагировать мгновенно. В считанные минуты валюта страны, глава центробанка которой произнес важный комментарий, может значительно подорожать либо подешеветь.

Объявления и комментарии ЦБ считаются обязательной частью фундаментального анализа, и, как и в истории с иными финансовыми событиями, одними из главных моментов, вызывающих валютные колебания на Форекс. Когда принятие либо непринятие мер ЦБ соответствует ожиданиям рынка, то реакция обычно отсутствует, потому что событие было спрогнозировано и отражено в курсе валюты ещё до объявления.

Как правило, такие неожиданности как изменение процентных ставок, которые застают рынки врасплох, бывают далеко не часто,
потому редки и внезапные потрясения валюты из-за таких объявлений. Вероятны небольшие колебания, хотя традиционно действия банка уже спрогнозированы и отражены в курсе валюты.

Спустя 45 минут ЕЦБ провел собственную ежемесячную пресс-конференцию, как всегда после объявления ставки рефинансирования.

Трейдеры тщательно слушали речь председателя банка, пытаясь уловить в ней намеки на будущее направление валютной политики. Ключевое слово на таких пресс-конференциях — внимательность (vigilance). Или по-другому – бдительность.

Например: “ЕЦБ намерен сохранять бдительность, несмотря на оставляемую без изменений процентную ставку”.

Когда Форекс трейдеры слышат это слово из уст представителя крупного центробанка в отношении будущей денежно-кредитной политики, то они, как правило, настраиваются на повышение процентной ставки. В нашем примере трейдеры ожидали услышать слово “vigilance”, но председатель Европейского центробанка его не произнес.

Это очень поучительный пример для молодых трейдеров, торгующих на событиях фундаментального анализа: надлежит полагаться не столько на решения ЦБ, но и пристально следить за словами, сказанными на последующей пресс-конференции.

Источник: https://ru.PaxForex.com/forex-blog/kak-vlijajut-novosti-centrobankov-na-forex

Forexman

3 Август 2009

На валютном рынке фундаментальный анализ форекс является фактически важнейшим элементом анализа и прогнозирования.

Технический анализ – также мощное средство, но прогноз, основанный на фундаментальном анализе, позволит сделать более точные выводы, так как сам процесс оценки рынка позволяет вникнуть в суть происходящего, понять скрытые движения, которые влияют на развитие событий на валютном рынке.

<\p>

Одним из процессов, который оказывает значительное воздействие на рынок форекс, является процесс изменения центральными банками процентных ставок, что в большинстве случаев ведет к бурной реакции рынка. Сегодня мы рассмотрим взаимосвязь между изменением процентной ставки и валютным курсом за счет использования простой модели.

Существует три инструмента осуществления такого контроля центробанками (далее ЦБ): установление нормированного уровня обязательных банковских резервов, операции, которые ЦБ проводят на открытом рынке и непосредственно учетная ставка.

Контроль, который осуществляют ЦБ за предложением денежных средств, осуществляется с целью либо подъема экономики, либо для сдерживания ее роста.

Сделаю небольшое уточнение по поводу термина «учетная ставка». Дело в том, что в разных странах официальная ставка центрального банка имеет различные названия. Сам термин «учетная ставка» является как бы общим. Принято считать, что единое его назначение – означать ставку процента. По этой ставке центральные банки кредитуют все коммерческие банки.

Если применить классический фундаментальный анализ форекс, что можно предположить, что снижение учетной ставки повлечет за собой негативное воздействие на национальную валюту и наоборот. Попробуем получить ответ на этот вопрос с помощью экономической модели.

Для начала попытаемся понять, что будет на рынке заемных средств после того, как центральный банк снизит учетную ставку. Понятно, что на заемные средства спрос останется неизменным. Зато возрастет предложение заемных средств.

Такие выводы могут показаться довольно сомнительными, поскольку на первый взгляд может показаться, что нет никакой взаимосвязи между снижением процентной ставки и возникшим желанием давать взаймы денежные средства.

Но разберемся подробней в сути этого процесса и заложим фундамент в ваш фундаментальный анализ форекс.

ЦБ снижают учетную ставку. Разумеется, что создаются более выгодные условия для других банков, которые берут ссуды и ЦБ. Следовательно, коммерческие банки берут больше ссуд у ЦБ, в результате чего увеличиваются их собственные резервы.

За счет увеличения количества свободных средств коммерческие банки начинают выдавать больше кредитов. Естественно, что и процентная ставка по этим кредитам будет значительно меньше.

А это в свою очередь говорит нам о том, что предложение заемных средств значительно увеличилось.

А доходность этих бумаг зависит от учетной ставки: чем она меньше, тем меньше доходность, а это в свою очередь скажется на количестве средств, которые будут привлечены в результате такой операции.

В том случае, если будет привлечено меньше средств, то снизятся государственные расходы.

А теперь попробуем провести фундаментальный анализ форекс с помощью классической модели.

Здесь все взаимосвязано. Если снизится показатель S, то это приведет к увеличению показателя

Рис 1 Взаимосвязь снижения учетной ставки на валютный курс

Мы видим, что после снижения уровня учетной ставки произошло увеличение предложения заемных средств. На рисунке 1 видно, как сдвигается кривая предложения. Она сдвигается вправо, т.е. в сторону увеличения.

В результате этого происходит снижение уровня процентной ставки с отметки r1 до r2.

Теперь обратите внимание на последний, нижний график. Здесь мы видим, что снизилась реальная процентная ставка. Это говорит о том, что, по идее, снижение реальной процентной ставки повлияет на интерес зарубежных инвесторов к национальной валюте – он снизится. Все это будет способствовать оттоку денежных средств за рубеж, в результате чего увеличатся чистые иностранные инвестиции.

Далее ситуация с большей долей вероятности будет развиваться по следующему сценарию. Тем инвесторам, которые ориентируются на внутренний рынок, понадобится иностранная валюта. Она будет им нужна для приобретения иностранных активов. Вслед за этим значительно возрастет предложение иностранной валюты.

На графике это выразится в смещении линии предложения в правую сторону, т.е. предложение увеличится. За счет этого снизится и обменный курс валюты. Он упадет с отметки Er1 к отметке Er2. Вслед за этим параллельно снизится и курс национальной валюты.

Если будет снижаться курс национальной валюты, то будет снижаться и стоимость товаров, которые имеются на внутреннем рынке. Эта стоимость будет снижаться на фоне зарубежных товаров. Все это даст толчок к увеличению доли экспорта и снижению доли импорта.

А впоследствии такое положение вещей приведет к росту сальдо внешнего баланса, который также называют чистым экспортом.

Таким образом, мы доказали наше предположение о том, что снижение учетной ставки центральным банком может повлиять на снижение курса национальной валюты.

Fatal error: Uncaught Error: Call to undefined function similar_posts() in /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-content/themes/Forextheme2/single.php:224 Stack trace: #0 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-includes/template-loader.php(74): include() #1 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-blog-header.php(19): require_once('/var/www/pppara…') #2 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/index.php(17): require('/var/www/pppara…') #3 {main} thrown in /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-content/themes/Forextheme2/single.php on line 224

Источник: http://forexman.info/articles/473/

Какие новости влияют на Форекс – Trader Assist

Давайте рассмотрим какие новости влияют на рынок Форекс больше всего и к каким последствиям это может привести. Все указанные новости сильно повышают волатильность на рынке и такие новости могут привести к ненужным стоп лоссам.

Предыдущая часть статьи про новости

Важные экономические новости на Форекс

Рассмотрим самые значимые события расположив их по убыванию важности: данные о ВВП страны, индекс потребительских цен, размер процентной ставки ЦБ. Если вы собираетесь торговать на новостях, так же вам необходимо брать всю ситуацию в целом и анализировать не одну новость обособленно, а все факторы, которые действуют в экономике.

Публикация новости о ВВП страны

Публикация ВВП – валового внутреннего продукта страны сильно влияет на курс национальной валюты. Статистика отображается в виде динамики ежеквартальных и ежегодных процентных изменений по сравнению с предыдущим периодом. Дата выхода индикатора – после 20-го числа первого месяца квартала (данные за прошедший период).

 В момент выхода новости положительное расхождение цифр государственной статистики с прогнозом приводят к росту котировок, отрицательное вызывают падение.  Совпадение цифр может не вызвать реакции на рынке, если не произошел «переломный момент» разворота или подтвердилась недавно возникшая позитивная или негативная тенденция.

ВВП бывает двух видов – номинальный и реальный (с учетом инфляции, сезонности и т. д.), их разницу учитывает дефлятор, построенный на соотношении двух этих величин. Индикатор также может оказать сильное влияние на валюту. Трейдеры смотрят вклад в текущий ВВП роста цен и развития экономики.

Помимо значений национального ВВП, на рынок Форекс влияет значение этого параметра у США и Евросоюза. По Ямайскому соглашению, на Форекс курс определяется через USD, а мировая экономика в целом определяется состоянием экономик Старого и Нового Света.

Динамика ВВП служит основой для долгосрочных трендов, поэтому трейдеры пытаются заранее прогнозировать значение этого параметра по Индексам Потребительских настроений, Промышленного производства, производственных заказов на товары (длительные, краткосрочные), производительности труда.

Каждые из этих данных, в зависимости от расхождения (предварительного значения и факта), номинального значения, способны вызвать сильную реакцию на валютном рынке, если по ним можно будет сделать однозначный прогноз ВВП.

Публикация индекса потребительских цен

Индекс потребительских цен, совместно с индексом производителей важен для трейдеров при прогнозе еще одного очень важного параметра рынка – процентной ставки рефинансирования, устанавливаемой национальным Центробанком. В момент кризиса главный банк страны может резко и внепланово корректировать ее размер – это действенный инструмент регулирования спекулятивных настроений трейдеров.

Исходя из индекса потребительских цен, центральный банк будет менять ставку. Следовательно, отслеживая этот параметр, вы можете предугадать действия ЦБ.

Желательно воспользоваться историей и посмотреть, как центробанк реагировал на различные значения индекса потребительских цен и делать прогноз. Но не только индекс потребительских цен влияет на ставку.

Необходимо учитывать и другие параметры экономики.

Публикация Размера процентной ставки ЦБ

Снижение процентной ставки ниже прогнозов рынка ослабляет, увеличение вызывает укрепление национальной валюты. Решение принимается на заседании, расписание которых составляется на год вперед (порядка 8-10 встреч) во второй половине месяца. Формат и состав комиссии, выносящей вердикт, для каждого государства специфичен.

 Центробанки развитых стран (держатели основных валют) – опасный и коварный «игрок»  Форекс, трейдер обязан отслеживать любые события в календаре, связанные с ними. Примером тому служит отмена Швейцарским Центробанком привязки франка к евро. После сообщения об этом события рынки погрузились «в хаос», разорилась часть брокеров Форекс.

Этот информационно-числовой массив позволяет делать фундаментальные выводы по вероятности повышения/понижения процентной ставке и предстоящей оценке динамики ВВП. Выход данных может стать причиной закрытия позиций и перемещения большого количества средств из валютных инструментов, в защитные активы и обратно.

Поэтому трейдеры обращают внимание на первичные обращения за пособием по безработице и количеству новых рабочих мест. Значение безработицы никогда не равно нулю и составляет 3-5% у развитых стран. Внимание участников торгов привлечет превышение этих значений, до того момента анализу будут подвергаться вышеперечисленные индикаторы.

Источник: https://TraderAssist.ru/poleznye-stati/kakie-novosti-vliyayut-na-foreks/

Почему процентные ставки столь важны для форекс-трейдера?

Самым значимым драйвером для валютного рынка является изменение процентных ставок любым из восьми крупнейших центробанков мира. Динамика процентной ставки является отражением целого ряда экономических индикаторов, которые публикуются в стране в течение месяца.

Поэтому решения центробанков могут привести к резким и очень сильным колебаниям курсов валют.

Поскольку именно трейдеры попадают под удар от неожиданных сдвигов в процентных ставках, их прогнозирование и правильные действия помогут ускорить ответную реакцию трейдера и повысить уровень прибыли.

Процентные ставки: Базовые принципы

Внутридневным трейдерам важно владеть информацией о величине процентных ставок по одной простой причине: чем выше ставка дохода, тем больший процент начисляется на инвестированную валюту, соответственно, тем значительнее прибыль.

Конечно, повышенный риск при использовании данной торговой стратегии сопряжен с колебаниями курса, из-за которых инвестор может лишиться процентного дохода.

Следует отметить, что приобретение валюты с более высокой процентной ставкой может выглядеть заманчивым (если использовать для этого валюту с более низкой процентной ставкой). Тем не менее, подобное решение не всегда является разумным.

Если бы прибыль на форексе давалась так легко, это было бы слишком выгодным занятием для любого, кто владеет подобными знаниями.

Как просчитать возможную процентную ставку

Совет директоров любого центробанка определяет денежную политику страны и устанавливает краткосрочную процентную ставку, под которую выдаются межбанковские кредиты. Для ограничения инфляции центральный финансовый регулятор будет увеличивать  процентную ставку. Ее понижение, в свою очередь, помогает стимулировать кредитование и способствует “вливанию” денежных средств в экономику.

Обычно получить четкое представление о намерениях центробанка можно при помощи анализа следующих экономических индикаторов:

– Темпы роста потребительской инфляции (индекс CPI)

– Уровень расходов потребителей

– Уровень занятости

– Рынок субстандартного кредитования

– Рынок недвижимости

Как спрогнозировать уровень процентной ставки

Имея необходимые данные, любой трейдер может сопоставить их с оценкой ФРС.

Обычно, если экономические показатели растут, то есть экономика набирает обороты, то процентные ставки либо будут повышены, либо останутся прежними (если положительные сдвиги в экономике незначительны).

Сильное ухудшение индикаторов, в свою очередь, будет означать возможное понижение процентной ставки с тем, чтобы стимулировать процесс кредитования.

1. Значимые заявления официальных лиц

2. Прогнозы аналитиков

Значимые заявления официальных лиц

Основные выступления глав центробанков имеют ключевое значение в изменении процентных ставок. Однако часто их недооценивают на фоне экономических показателей. Тем не менее, это не говорит о том, что содержанием выступлений высокопоставленных лиц стоит пренебрегать. Любое из официальных сообщений центрального банк может “подсказать”, как финансовый регулятор оценивает инфляцию.

К примеру, 16 июля 2008 г глава ФРС Бен Бернанке в очередной раз свидетельствовал перед Объединенным экономическим комитетом Конгресса. Как и обычно во время подобных выступлений, Бернанке зачитал ранее подготовленную речь касательно стоимости американской валюты, после чего ответил на вопросы членов Комитета.

В ходе своего выступления глава ФРС выразил твердую уверенность в том, что доллар США находится “в отличной форме”. Более того, правительство намерено поддерживать его стабильность, несмотря на то что опасения касательно возможной рецессии оказывают влияние на другие рынки.

Рисунок 1: Курс EUR/USD падает в ответ на выступление главы ФРС

В течение часа пара EUR/USD потеряла 44 пункта, что благоприятно для американского доллара. Это позволило бы трейдерам, которые следили за выступлением, заработать 440 долларов.

Прогнозы аналитиков

Еще один полезный способ предугадывать изменение процентных ставок заключается в том, чтобы отслеживать прогнозы аналитиков. Поскольку обычно движение процентных ставок крайне ожидаемо, то у брокеров, банков и профессиональных трейдеров уже будет предварительная оценка возможного размера ставки.

Для получения итогового более точного прогноза необходимо взять 4 или 5 подобных “мнений” (они должны быть очень близки с точки зрения цифр) и усреднить их.

Что делать, если изменение процентной ставки стал неожиданностью?

Не важно, насколько качественным был прогноз и сколько вычислений пришлось сделать накануне решения центробанка, иногда оно оказывается полной неожиданностью и разбивает все расчеты в пух и прах.

В подобных случаях важно определить, в каком направлении двинется рынок. Если процентная ставка выросла, то курс национальной валюты направится вверх, то есть трейдеры начнут ее скупать.

Снижение процентной ставки означает, что короткие позиции по валюте будут более вероятными. Трейдеры, возможно, предпочтут продать данную валюту и приобрести другую, с более высокой процентной ставкой.

Как только удалось определить направление движения рынка, необходимо:

-Действовать быстро! Как только случается неожиданность, движение на рынке начинается с бешеной скоростью, ведь каждый трейдер хочет продать или купить валюту (в зависимости от повышения или понижения ставки) в числе первых. Только в этом случае можно рассчитывать на большую прибыль.

– Помнить о возможном развороте тренда в условиях высокой волатильности.

Обычно сразу после выхода новостей рынком правит восприятие трейдера, после чего “включается” логика. В большинстве случаев движение валюты продолжается в первоначальном направлении.

Однако по итогам июльского заседания, вразрез с прогнозами аналитиков, было принято решение о снижении основной процентной ставки до 8%.

И хотя изменение на 25 базисных пунктов кажется весьма незначительным, инвесторы расценили данный шаг как сигнал того, что центробанк опасается инфляции.

Трейдеры бросились продавать NZD и стали приобретать другие валюты, даже если процентные ставки по ним были более низкие.

Рисунок 2: Пара NZD/USD направилась вниз на фоне снижения процентной ставки РБНЗ

В результате, в течение 5-10 минут котировки NZD/USD упали с отметки 0,7497 до 0,7414. Общее падение составило 83 пункта. Те трейдеры, которым удалось продать хотя бы один лот по NZD, за считанные минуты заработали около 833 долларов.

Тем не менее, вслед за быстрым падением последовал такой же стремительный рост – пара NZD/USD стала двигаться в рамках прежнего восходящего тренда. Причина кроется в том, что несмотря на понижение процентной ставки, итоговая ставка в 8% оказалась выше, чем у большинства остальных валют.

Помимо этого, после неожиданного изменения процентной ставки важно ознакомиться с сопроводительным заявлением, а также протоколом заседания центробанка с тем, чтобы понять видение банка на дальнейшую денежную политику. Именно содержание подобных публикаций зачастую задает новый тренд после того, как на рынке угаснет “первая волна”.

Заключение

Трейдеру следует отдавать приоритетное значение анализу действий центробанков, поскольку их решения по изменению монетарной политики влияют на обменные курсы валют.

Владение необходимой информации позволит максимизировать прибыль и получать ее не только от самой сделки “керри-трейд”, но и благодаря колебанию курса валюты.

Более того, тщательный анализ поможет избежать неожиданных изменений процентных ставок или же вовремя отреагировать на них.

Источник: https://www.ForexTimes.ru/foreks-stati/pochemu-procentnye-stavki-stol-vazhny-dlya-foreks-trejdera

Реакция рынка Форекс на изменение учетной ставки

Несмотря на изменчивость рынка Форекс, существует множество инструментальных явлений, которые дают возможностью с максимально точностью спрогнозировать последующее ценовое направление. К таким факторам, что требуют особого внимания при совершении деятельности на бирже, относится учетная ставка.

Суть данного понятия обозначается стоимостью первоначального кредита, который выдается

Центральным банком другим кредитным организациям. Интересно, как влияет на курс национальной валюты решение, касающееся изменения учетной ставки?

А последнее приведет к потере части доходов. В результате национальная экономика потеряет уровень привлекательности, ведь снизится количество желающих осуществлять валютное инвестирование.

Кроме того, потеря денежной ценности приведет к возникновению инфляции, а это действительно негативный экономический фактор, который также должен учитываться при деятельности на рынке Форекс. Поэтому можно смело утверждать, что снижение учетной ставки приведет к падению национальной валюты, и наоборот.

Тогда возникает следующий вопрос: «Успешна ли торговля, основана на факторе изменения ставки рефинансирования?». Есть возможность дать ответ, но если учитывать существенные изменения. Примером, для стран с высоким уровнем инфляции, данные явления не особо отразятся на процессе функционирования рынка Форекс.

Деятельность на рынке Форекс обосновывается желанием получить максимальную прибыль, поэтому действия здесь совершаются оперативно и с желанием опередить иных до оглашения решения Центральным банком.

В таких условиях каждый из участников всячески подготавливаются в предстоящим событиям. Когда поступает новость о переменах – это уже не так шокирует пользователей потому, как они находились на выжидающих позициях.

Как заработать на собственном сайте.

Источник: http://zarablegko.ru/foreks-zarabotok/uchetnaya-stavka-i-foreks/

Фундаментальный анализ форекс. Влияние процентных ставок на курсы валют

Рынок форекс богат на всевозможные события фундаментального характера. Многочисленные новости, которыми так насыщен валютный рынок, способны привести его к непредвиденному движению.

Одной из наиболее важных и взрывных новостей, на которую всегда бурно реагирует рынок форекс, является изменение процентных ставок.

Процентные ставки подвергаются регулированию рядом центральных банков различных стран, но наибольшее значение играет изменение процентных ставок, которое осуществляется 8-ю центральными банками мира.

Решение об изменении процентных ставок принимается исходя из других макро и микроэкономических факторов. Данный процесс обусловлен и рядом других экономических показателей, которые были получены за истекший месяц. Наибольшей взрывной силой обладает неожиданное изменение процентных ставок.

Поэтому трейдер, который проводитфундаментальный анализ форекс, должен уделять особое внимание различного рода прогнозам и слухам, и, опираясь на собственные знания, делать выводы относительно вероятного изменения данного показателя.

Это позволит не только уберечься от непредвиденных убытков, но также позволит использовать ситуацию в свою пользу и получить прибыль.

Базовое понятие процентной ставки

Совет

Все трейдеры, которые используют фундаментальный анализ форекс, должны учитывать роль процентных ставок. Особенно это касается инвесторов, которые осуществляют торговлю на краткосрочных временных интервалах, в частности, внутри дня. Объясняется это достаточно просто.

Каждый трейдер, который осуществляет внутридневную торговлю, ориентируется на какую-то определенную сумму прибыли. Поэтому у такого инвестора существует определенная планка внутридневного дохода.

И чем выше эта планка, тем большими суммами оперирует трейдер внутри дня, соответственно, «капает» больший процент по той валюте, которой оперирует трейдер и, как результат, больше потенциальная прибыль.

Но не стоит однозначно рассматривать такой вариант торговли (когда за валюту с низким процентом покупают валюту с более высоким процентом (кэрри трейдинг)) как возможность быстро и безболезненно заработать кучу денег. Это на самом деле не так.

Фундаментальный анализ форекс – это достаточно обширная наука, требующая от трейдера гибкости ума и эффективности применения полученных знаний.

О чем это говорит? Это говорит о том, что при торговле в обязательном порядке стоит учитывать динамику рынка, так как колебания валют могут привести не только к прибыли, но и к убыткам.

Каким образом определяется значение процентной ставки?

Прежде всего, здесь стоит знать, что процентная ставка является средством воздействия Центрального банка на национальную валюту и является одним из звеньев денежно-кредитной политики государства. В каждом центробанке функционирует Совет директоров, который принимает решение относительно установления краткосрочных процентных ставок.

Краткосрочная процентная ставка определяет размер процентов по кредитам, которые выдает Центральный банк коммерческим банкам. В том случае, если наблюдается волна инфляционных процессов, то Центральный банк, в зависимости от поставленных целей, будет стараться воздействовать на национальную валюту. Это делается с помощью регулирования процентных ставок.

Обратите внимание

Если будет принято решение принять контринфляционные меры, то Центральный банк повысит уровень процентных ставок. Тем самым сократится объем денежных средств, находящихся в свободном обращении, а это приведет к сдерживанию уровня инфляции.

Если же будет принято решение сделать вливание денежной массы в обращение, то, соответственно, планка по процентной ставке будет снижена.

Безусловно, однозначно определить, какое решение примет Центральный банк относительно процентной ставки, не представляется возможным.

Именно здесь вам и понадобится хорошенько изучить фундаментальный анализ форекс, в частности, ряд экономических индикаторов, которые если и не скажут однозначно, какие меры собирается предпринять Центральный банк относительно процентных ставок, то хотя бы максимально приблизят к истине. Поэтому стоит уделить внимание следующим показателям:

• Показатель по рынку недвижимости• Показатель уровня занятости населения (Employment Indicators)• Индекс CPI (потребительские цены)

• Индикатор потребительских расходов (Consumer Spending Indicators)

Каким образом использовать эти данные?

Выше приведен ряд экономических индикаторов, которые должен учитывать каждый трейдер, использующий для прогнозирования движения рынка фундаментальный анализ форекс.

Как правило, при принятии решения о регулировании процентных ставок, Центральный банк может учитывать и другие данные, но вышеприведенные индикаторы являются базисом, поэтому их динамику следует отслеживать в первую очередь.

Если показатели данных индикаторов улучшаются, то это будет свидетельствовать о том, что экономика развивается нормально. В таком случае целесообразно будет оставить уровень процентных ставок без изменений, либо частично поднять его.

Если же будет наблюдаться существенное ухудшение показаний индикаторов, то будет смысл снизить уровень процентных ставок, так как в данном случае – это действенных способ увеличить денежную массу, находящуюся в обращении, следовательно, у заемщиков появится стимул для роста, что приведет к оживлению экономики государства.

Действие трейдера при изменении уровня процентной ставки

Важно

Достаточно часто можно ошибиться в своих прогнозах, так как меры, принятые по регулированию процентной ставки, могут быть неожиданными. Поэтому каждый трейдер должен скрупулезно изучать фундаментальный анализ форекс, с тем, чтобы уметь грамотно действовать даже в форс-мажорных условиях.

Прежде всего, вы должны знать, что если произошло внезапное понижение процентных ставок, то это с наибольшей вероятностью даст толчок к массовым продажам валюты, по которой было принято такое решение.

Это объясняется тем, что понижается доверие инвесторов к такой валюте, и возникает желание перенести свои активы в более «тихую гавань» во избежание получения убытков.

Итог исследования

Фундаментальный анализ форекс является достаточно сложным и объемным механизмом, который состоит из множества показателей, охватить которые просто не представляется возможным. Поэтому каждый трейдер должен усвоить одну прописную истину: «дом стоит так, как заложен фундамент».

Именно поэтому, несмотря на всю сложность, которой обладает фундаментальный анализ форекс, для успешной торговли достаточно знать основополагающие факторы, которые влияют на развитие ситуации на валютном рынке.

Процентные ставки как раз и являются одним из таких основополагающих факторов.

Источник: https://www.mql5.com/ru/blogs/post/473618

Как влияют на курс валют процентные ставки Форекс

Рейтинг форекс брокеров Статьи Как влияют на курс валют процентные ставки Форекс

Содержание

Каждый трейдер, вне зависимости от того, какой стиль торговли он исповедует, должен понимать значение основных макроэкономических индикаторов.

Это может создать глубокое и полное видение происходящих в мире событий, которые способны мгновенно влиять на курс национальной валюты той или иной страны.

В связи с этим, трейдеры должны понимать, какие подходы используют Центробанки, устанавливая значения процентных ставок. Перед тем, как продолжить дальше, нужно отметить, что процентные ставки изменяются национальными банками для осуществления определенной монетарной политики. Как правило, преследуются такие цели, как понижение уровня инфляции, стабильность национальной валюты и так далее.

Индивидуальность процентной политики

Несмотря на то, что процентные ставки на Форекс интерпретируются весьма просто – чем они выше, тем дороже курс национальной валюты и наоборот, все-таки в рамках отдельно взятой страны политика формирования значений для процентных ставок будет иметь индивидуальную структуру. Как правило, в роли главных инструментов при ее формировании выступят:

• проценты ставок по банковским операциям;
• ставка основной величины рефинансирования.

Последний из этих инструментов за долгие годы формирования мировой экономики стал играть роль своеобразного индикатора, который предоставляет экономическому сектору надежный ориентир в отношение того, как будет происходить изменение курса национальной денежной единицы в ближайшем будущем. Но при этом не стоит забывать, что и на сегодня, ставка по рефинансированию играет значительную роль при формировании процентных границ в экономике любого из отдельно взятых развитых государств.

Что касается процентов банковских ставок по финансовым операциям, то они выступают в роли оперативного инструмента реализуемого нацбанком процентного курса.

Таким образом, каждый центробанк старается учесть массу взаимосвязанных факторов своей внутренней экономики для того, чтобы проводить на мировой арене выгодную ему процентную политику, которая помогает добиваться определенных поставленных задач. Для этого, как уже говорилось, применяются разнообразные приемы, часть из которых будет описана ниже.

Для чего нужна процентная политика

Осуществляя заключение контрактов внутри финансового рынка, банк отдельно взятой страны устанавливает выгодные ему процентные ставки, которые определяют область возможных колебаний для внутриэкономического сектора.

Кроме того, они позволяют создать нужное по характеру и силе воздействие на состояние экономики в краткосрочной перспективе, мотивируя таким способом банки принимать нужные решения в управлении потоками ресурсов, а также формируя базу ресурсов и размещая кредитные, и различные другие ресурсы.

Все это должно дать понять трейдеру, что нацбанк – это не просто централизованный орган, определяющий курс денежно-кредитной политики. Он еще является активнейшим участником финансовых рынков, а его действия носят огромное макроэкономическое значение. Причем процентные ставки у него выступают важнейшим инструментом реализации выгодного его стране курса.

В частности, при помощи процентных ставок центробанки пытаются наилучшим для экономики своей страны образом решить ниже описанные актуальные задачи кредитно-денежной политики.

1. В первую очередь нацбанк формирует определенный диапазон прибыльности для валютных инструментов, что позволяет добиться устойчивого прироста прибыльности по торговым инструментам валютного рынка Форекс над прибыльностью по валютно-обменным операциям в краткосрочной и среднесрочной перспективах, причем в расчет идут и неизбежные курсовые риски.

   Таким образом, в распоряжении центробанка есть эффективнейшие рычаги воздействия, используя которые он помогает экономике своей страны добиться определенных поставленных целей.

   Здесь самое главное заключается в том, что процентные ставки помогают ему контролировать цену национальной денежной единицы на мировом рынке.

   Обратите внимание

   В связи с этим, банк может активно влиять на такие важные макроэкономические показатели, как – инфляция, объемы инвестиций, перемещение капиталов, спрос на тот или иной финансовый актив и многое другое.

   Контроль значений процентной ставки на нужном уровне дает возможность экономике страны получить стабильную кредитно-денежную политику.

   В свою очередь это стимулирует рост экономики и помогает увеличить приток ресурсов от жителей страны и предпринимательского сектора.

   В то же время значительно понижаются риски в отношении того, что клиенты начнут изымать вложенные в экономику страны средства.

2. Также нацбанк при помощи процентных ставок устанавливает прибыльность по банковским операциям, что гарантирует доступность кредитов для предпринимательской сферы.
3. Процентные ставки, будучи установлены на оптимальном уровне, помогают предотвратить приток больших объемов спекулятивных инвестиций и образование на рынке прибыльности, которую не способны подтвердить экономический сектор и банковская структура.
4. Мотивация банков к принятию максимально быстрых решений по вопросам существующей ликвидности.
5. Создание определенных ожиданий на рынке, которые понимают, что в ближайшее время все будет стабильно, ведь процентные ставки сохранятся в среднесрочной перспективе.

Специфика действий каждого центробанка

Нужно заметить, что национальные банки, когда осуществляют свою деятельность на мировой арене, не ставят своей целью получение прибыли от них.

Более того, при реализации нужной политики, центробанк может даже понести убытки.

Поэтому всегда нужно помнить про этот специфический момент и понимать, что для каждого национального банка, прежде всего, имеет значение курс осуществляемой им политики, а все остальное – второстепенно.

Источник: http://brokers-fx.ru/articles/proczentnyie-stavki-foreks